13 wykładniczo ruchoma średnia

Wskaźnik średniej ruchomej Średnie ruchome zapewniają obiektywną miarę kierunku trendu poprzez wygładzenie danych cenowych. Zwykle obliczana za pomocą cen zamknięcia średnia ruchoma może być również używana z medianą. typowy. ważone zamknięcie. oraz wysokie, niskie lub otwarte ceny, a także inne wskaźniki. Mniejsze średnie kroczące są bardziej czułe i identyfikują nowe trendy wcześniej, ale dają też więcej fałszywych alarmów. Dłuższe średnie kroczące są bardziej wiarygodne, ale mniej responsywne, a jedynie podnoszą duże trendy. Użyj średniej ruchomej, która stanowi połowę długości śledzonego cyklu. Jeśli długość cyklu od szczytu do szczytu wynosi około 30 dni, odpowiednia jest 15-dniowa średnia ruchoma. Jeśli jest to 20 dni, odpowiednia jest 10-dniowa średnia krocząca. Niektórzy handlowcy będą jednak używać 14 i 9-dniowych średnich kroczących dla powyższych cykli w nadziei, że wygenerują sygnały nieznacznie wyprzedzające rynek. Inni faworyzują liczby Fibonacciego 5, 8, 13 i 21. Od 100 do 200 dni (od 20 do 40 tygodni) średnie ruchome są popularne dla dłuższych cykli Od 20 do 65 dni (od 4 do 13 tygodnia) średnie ruchome są przydatne w cyklach pośrednich i 5 do 20 dni w krótkich cyklach. Najprostszy system średniej ruchomej generuje sygnały, gdy cena przekracza średnią kroczącą: Idź długo, gdy cena wzrośnie powyżej średniej ruchomej od dołu. Podejdź krótko, gdy cena spadnie poniżej średniej ruchomej z góry. System jest podatny na uderzenia piłką na różnych rynkach, a przecinają się one w poprzek średniej kroczącej, generując dużą liczbę fałszywych sygnałów. Z tego powodu, średnie ruchome systemy zwykle używają filtrów do redukcji biczów. Bardziej zaawansowane systemy wykorzystują więcej niż jedną średnią ruchomą. Dwie średnie kroczące używają szybszej średniej kroczącej jako substytutu ceny zamknięcia. Trzy średnie kroczące wykorzystują trzecią średnią ruchomą, aby określić, kiedy cena sięga. Wielokrotne średnie ruchome wykorzystują serię sześciu szybkich średnich ruchomych i sześciu średnich ruchomych, aby się nawzajem potwierdzić. Przesunięte średnie kroczące są użyteczne dla celów trendów, zmniejszając liczbę biczów. Kanały Keltnera wykorzystują pasma wykreślone w wielokrotności średniego rzeczywistego zakresu, aby filtrować średnie ruchy zwrotne. Popularny wskaźnik MACD (Moving Average Convergence Divergence) jest odmianą dwóch średnich ruchomych, wykreślanych jako oscylator, który odejmuje średnią ruchomą od średniej szybkiej. Istnieje kilka różnych typów ruchomych średnich, z których każda ma swoje własne cechy szczególne. Proste średnie ruchome są najłatwiejsze do skonstruowania, ale także najbardziej podatne na zniekształcenia. Ważone średnie kroczące są trudne do skonstruowania, ale niezawodne. Wykładnicze średnie ruchome osiągają korzyści z ważenia w połączeniu z łatwością konstrukcji. Średnie kroczące Wilder są wykorzystywane głównie w wskaźnikach opracowanych przez J. Wellesa Wildera. Zasadniczo ta sama formuła, co wykładnicze średnie kroczące, używa różnych współczynników korygujących, dla których użytkownicy muszą się liczyć. Panel wskaźników pokazuje, jak skonfigurować średnie ruchome. Domyślnym ustawieniem jest wykładnicza średnia krocząca z 21 dni. Jak myślę o 1334 tygodniowej wykładniczej średniej kroczącej 1334 8211 Wykres trendu EMA: Cykliczna tendencja wzrostowa dla zapasów Poniżej znajduje się wskaźnik 13 indeksów SampP 500 (niebieska linia ) vs. 34-Tydzień (czerwona linia). Cykle koni Bull i Bear są jasno określone. Trend zwyżkowy, gdy niebieska linia znajduje się powyżej czerwonej linii. Stosuje się EMA lub wykładniczą średnią kroczącą. EMA jest typem ruchomej średniej, która jest podobna do prostej średniej kroczącej, z tym że większą wagę przypisuje się najnowszym danym. EMA 1334-tygodniowa Uwaga: niebieska 13-tygodniowa linia EMA pozostaje powyżej czerwonej 34-tygodniowej linii EMA. Zwróć także uwagę, jak dobrze ten prosty, taktyczny wskaźnik trendu historycznie uchwycił cykliczne trendy byka i niedźwiedzia. Sygnały występują, gdy linie przecinają się. WAŻNE INFORMACJE DOTYCZĄCE UJAWNIANIA PAMIĘCI Należy pamiętać, że wyniki osiągane w przeszłości mogą nie odzwierciedlać przyszłych wyników. Różne rodzaje inwestycji wiążą się z różnym stopniem ryzyka. Dlatego nie należy zakładać, że przyszłe wyniki jakiejkolwiek konkretnej strategii inwestycyjnej lub inwestycyjnej (w tym inwestycje i strategie inwestycyjne rekomendowane i realizowane przez CMG Capital Management Group, Inc (lub dowolne powiązane z nimi podmioty - razem CMG) będą opłacalne, równe wszelkie historyczne poziomy wydajności, pasują do twojego portfela lub sytuacji indywidualnej lub udowadniają sukces Żadna część treści nie powinna być interpretowana jako oferta lub zachęta do kupna lub sprzedaży jakiegokolwiek zabezpieczenia Odniesienia do określonych papierów wartościowych, programów inwestycyjnych lub fundusze służą wyłącznie celom ilustracyjnym i nie powinny być interpretowane jako zalecenia dotyczące kupna lub sprzedaży takich papierów wartościowych. Niektóre fragmenty treści mogą zawierać omówienie i wydanie opinii lub rekomendacji CMG ( oraz innych specjalistów zajmujących się inwestycjami i bezinwestycyjnymi) od określonej wcześniej daty ze względu na różne czynniki, w tym w zawieszonych warunkach rynkowych taka dyskusja może nie odzwierciedlać aktualnych zaleceń lub opinii. Instrumenty pochodne i opcje nie są odpowiednie dla każdego inwestora, mogą wiązać się z wysokim stopniem ryzyka i mogą stanowić odpowiednie inwestycje tylko dla wyrafinowanych inwestorów, którzy są w stanie zrozumieć i przyjąć związane z tym ryzyko. Co więcej, nie należy zakładać, że wszelkie dyskusje lub informacje zawarte w niniejszym dokumencie służą jako potwierdzenie lub jako substytut spersonalizowanego doradztwa inwestycyjnego od CMG lub wybranych przez ciebie profesjonalnych doradców. W zakresie, w jakim czytelnik ma jakiekolwiek pytania dotyczące stosowności omawianego powyżej konkretnego problemu do jego indywidualnej sytuacji, jest zachęcany do konsultowania się z profesjonalnymi doradcami przy wyborze. CMG nie jest ani firmą prawniczą, ani certyfikowaną publiczną firmą rachunkową, a żadna część biuletynu nie powinna być interpretowana jako poradnictwo prawne lub księgowe. Niniejsza prezentacja nie omawia, bezpośrednio ani pośrednio, kwoty zysków lub strat zrealizowanych lub niezrealizowanych przez jakiegokolwiek klienta CMG z jakichkolwiek konkretnych funduszy lub papierów wartościowych. Uwaga: W przypadku, gdy CMG podaje wyniki osiągnięć dla rzeczywistego portfela CMG, wyniki są podawane bez opłat doradczych i dywidend. Wydajność, o której mowa, jest taka, jak określono i dostarczona bezpośrednio przez wymienione fundusze i wydawców, nie została niezależnie zweryfikowana i nie odzwierciedla wydajności żadnego konkretnego klienta CMG. Klienci CMG mogli doświadczyć istotnej różnej wydajności w oparciu o różne czynniki w odpowiednich okresach czasu. CMG Global Equity Fund TM i CMG Tactical Futures Strategy Fund TM: Fundusze wzajemne wiążą się z ryzykiem, w tym z możliwością utraty kapitału. Przed inwestowaniem inwestor powinien starannie rozważyć cel inwestycyjny Funduszy, ryzyko, obciążenia i wydatki. Ta i inne informacje o CMG Global Equity Fund TM i CMG Tactical Futures Strategy Fund TM znajdują się w każdym prospekcie Funduszu, który można uzyskać, dzwoniąc pod numer 1-866-CMG-9456. Przeczytaj uważnie prospekt emisyjny przed inwestowaniem. CMG Global Equity Fund TM i CMG Tactical Futures Strategy Fund TM są dystrybuowane przez Northern Lights Distributors, LLC, FINRA członka. NOT FDIC UBEZPIECZONY. MOŻNA ZAKOŃCZYĆ WARTOŚĆ. BRAK GWARANCJI BANKOWEJ. Hipotetyczne prezentacje. W zakresie, w jakim jakakolwiek część treści odzwierciedla hipotetyczne wyniki, które zostały osiągnięte za pomocą wstecznego zastosowania modelu z potwierdzeniem, takie wyniki mają nieodłączne ograniczenia. w tym: (1) wyniki modelu nie odzwierciedlają wyników faktycznego obrotu przy użyciu aktywów klienta, ale zostały osiągnięte za pomocą wstecznego stosowania modeli referencyjnych, których niektóre aspekty mogły zostać zaprojektowane z perspektywy czasu (2) sprawdzona skuteczność może nie odzwierciedlać wpływu jakiegokolwiek istotnego rynku lub czynników ekonomicznych na korzystanie z modelu przez doradcę, jeśli model był używany w danym okresie w celu faktycznego zarządzania aktywami klienta, oraz (3) klienci CMG mogli doświadczyć wyniki inwestycyjne w odpowiednich okresach, które różniły się istotnie od tych przedstawionych w modelu. Proszę również pamiętać. Wyniki historyczne mogą nie odzwierciedlać przyszłych wyników. Dlatego żaden obecny lub przyszły klient nie powinien zakładać, że przyszłe wyniki będą zyskowne lub równe każdemu odpowiadającemu indeksowi historycznemu. (np. SampP 500 Total Return lub Dow Jones Wilshire U. S. 5000 całkowity indeks rynku) jest również ujawniony. Na przykład SampP 500 Composite Total Return Index (SampP) to indeks ważony kapitalizacją rynkową 500 powszechnie posiadanych akcji często wykorzystywany jako wskaźnik na giełdzie. Standard amp Poors wybiera firmy członkowskie dla SampP na podstawie wielkości rynku, płynności i reprezentacji grupy przemysłowej. Uwzględniono wspólne zapasy przedsiębiorstw przemysłowych, finansowych, użytkowych i transportowych. Historyczne wyniki wyników SampP (i wszystkich indeksów) oraz wyniki modelu nie odzwierciedlają odjęcia opłat transakcyjnych i opłat depozytowych ani odliczenia opłaty za zarządzanie inwestycjami, której powstanie spowodowałoby zmniejszenie wskazanych historyczne wyniki wydajności. Na przykład . potrącenie połączone roczne opłaty doradcze i transakcyjne w wysokości 1,00 w okresie 10 lat zmniejszyłoby 10 zwrotu brutto do 8,9 zysku netto. SampP nie jest wskaźnikiem, na który inwestor może bezpośrednio inwestować. Historyczne wyniki skuteczności SampP (i wszystkich innych wskaźników) są dostarczane wyłącznie wyłącznie w celach porównawczych, tak aby dostarczyć ogólne informacje porównawcze, aby pomóc danej osobie w określeniu, czy wydajność określonego portfela lub modelu spełnia, czy nadal spełnia, jego dodatkowe cele inwestycyjne. Odpowiedni opis innych wskaźników porównawczych jest dostępny na CMG na żądanie. Nie należy zakładać, że wszystkie holdingi CMG będą bezpośrednio odpowiadać takiemu wskaźnikowi porównawczemu. Wyniki dotyczące modelu i wskaźników nie odzwierciedlają wpływu podatków. Portfele CMG mogą być mniej lub bardziej zmienne niż wskaźniki i modele wskaźników odbijających. W przypadku, gdy nastąpiła zmiana indywidualnego celu inwestycyjnego lub sytuacji finansowej, zachęca się go do konsultowania się z jego specjalistami ds. Inwestycji. Pisemne oświadczenie o ujawnieniu. CMG jest doradcą inwestycyjnym zarejestrowanym w SEC, z siedzibą w King of Prussia, PA. Stephen B. Blumenthal jest założycielem i dyrektorem generalnym CMG. Uwaga: powyższe poglądy są poglądami CMG i jej dyrektora generalnego, Stephena Blumenthala, i nie odzwierciedlają opinii jakiegokolwiek pod-doradcy, który CMG może zaangażować się w zarządzanie każdą strategią CMG. Kopia aktualnego pisemnego oświadczenia CMG omawiającego usługi doradcze i opłaty jest dostępna na życzenie lub za pośrednictwem strony internetowej CMG na stronie (cmgwealthdisclosuresadvs). Ważne informacje na temat ujawnienia: Ta strona internetowa i powyższe linki zawierają informacje, które mają wielu autorów i oferują wiele opinii na interesujące tematy. Wszelkie oryginalne pisemne materiały na tej stronie, zarówno autorstwa pracowników CMG, jak i zewnętrznych autorów, są wyłącznie opiniami autora, a nie CMG. Jeśli znajdziesz materiał, który jest niedokładny lub zniesławiający w jakikolwiek sposób, skontaktuj się z nami. Bez reklamacji i doradztwa inwestycyjnego: materiały zawarte na tej stronie służą wyłącznie celom informacyjnym, a CMG nie zabiega o żadne działania oparte na takich materiałach. Materiał nie powinien być interpretowany jako oferta lub zalecenie kupna lub sprzedaży zabezpieczenia ani nie należy go rozumieć jako poradę inwestycyjną. Ponadto materiał dostępny za pośrednictwem tej strony internetowej nie stanowi oświadczenia, że ​​inwestycje opisane w niniejszym dokumencie są odpowiednie lub odpowiednie dla każdej osoby. Różne linki na tej stronie pozwolą Ci opuścić witrynę CMG. Powiązane strony nie są kontrolowane przez CMG, a CMG nie ponosi odpowiedzialności za zawartość jakiejkolwiek połączonej witryny lub jakiegokolwiek linku zawartego w połączonej stronie ani za żadne zmiany lub aktualizacje tych stron. CMG nie ponosi odpowiedzialności za korespondencję za pośrednictwem poczty elektronicznej lub jakiegokolwiek innego nośnika, serwerów list mailingowych, webcastingu lub jakiejkolwiek innej formy transmisji otrzymanej z jakiejkolwiek połączonej strony. Linki do źródeł zewnętrznych nie oznaczają oficjalnego poparcia przez CMG ani zawartych w nim opinii, pomysłów lub informacji, ani nie gwarantują ważności, kompletności ani użyteczności dostarczonych informacji. Odniesienie w niniejszym dokumencie do jakichkolwiek produktów, usług, procesów, hipertekstowych linków do stron trzecich lub innych informacji niekoniecznie stanowi lub sugeruje poparcie, sponsoring lub rekomendację. CMG nie ponosi odpowiedzialności za niewłaściwe lub nieprawidłowe wykorzystanie danych lub informacji zawartych w jakichkolwiek publikacjach elektronicznych. Dane, informacje i związane z nimi elementy graficzne zawarte w publikacjach elektronicznych nie są dokumentami prawnymi i nie są przeznaczone do użycia jako takie. CMG nie daje żadnych gwarancji, wyraźnych ani dorozumianych, co do dokładności, niezawodności, użyteczności lub kompletności jakichkolwiek informacji zawartych w jakimkolwiek dokumencie elektronicznym. Średnie kroczące - proste i wykładnicze średnie kroczące - proste i wykładnicze Wprowadzenie Średnie kroczące wygładzają dane dotyczące ceny, tworząc trend następujący wskaźnik. Nie przewidują one kierunku cen, ale raczej określają bieżący kierunek z opóźnieniem. Średnie opóźnienie ruchu, ponieważ są one oparte na cenach z przeszłości. Pomimo tego opóźnienia, średnie ruchy pomagają w płynnej akcji cenowej i odfiltrowują hałas. Stanowią one również elementy składowe wielu innych wskaźników technicznych i nakładek, takich jak Bollinger Bands. MACD i oscylator McClellana. Dwa najbardziej popularne typy średnich kroczących to średnia ruchoma (SMA) i wykładnicza średnia ruchoma (EMA). Te średnie ruchome można wykorzystać do określenia kierunku trendu lub określenia potencjalnych poziomów wsparcia i oporu. Tutaj znajduje się wykres zawierający zarówno SMA, jak i EMA: Prosta średnia ruchoma Prosta średnia ruchoma powstaje przez obliczenie średniej ceny papieru wartościowego na określoną liczbę okresów. Większość średnich kroczących opiera się na cenach zamknięcia. 5-dniowa prosta średnia krocząca to pięciodniowa suma cen zamknięcia podzielona przez pięć. Jak sama nazwa wskazuje, średnia ruchoma jest średnią, która się porusza. Stare dane są usuwane, gdy dostępne są nowe dane. Powoduje to, że średnia przemieszcza się wzdłuż skali czasu. Poniżej znajduje się przykład pięciodniowej średniej ruchomej ewoluującej w ciągu trzech dni. Pierwszy dzień średniej ruchomej obejmuje jedynie ostatnie pięć dni. Drugi dzień średniej ruchomej obniża pierwszy punkt danych (11) i dodaje nowy punkt danych (16). Trzeci dzień średniej ruchomej kontynuowany jest przez zrzucenie pierwszego punktu danych (12) i dodanie nowego punktu danych (17). W powyższym przykładzie ceny stopniowo rosną od 11 do 17 w sumie przez siedem dni. Zauważ, że średnia ruchoma również wzrasta z 13 do 15 w trzydniowym okresie obliczeniowym. Zauważ również, że każda średnia krocząca jest tuż poniżej ostatniej ceny. Na przykład średnia krocząca z pierwszego dnia wynosi 13, a ostatnia cena to 15 lat. Ceny poprzednich czterech dni były niższe, co spowodowało opóźnienie średniej ruchomej. Wykładnicza średnia ruchoma Wykładnicza średnia ruchoma zmniejsza opóźnienie, stosując większą wagę do ostatnich cen. Współczynnik zastosowany do najnowszej ceny zależy od liczby okresów w średniej ruchomej. Istnieją trzy kroki do obliczenia wykładniczej średniej kroczącej. Najpierw oblicz prostą średnią ruchomą. Wykładnicza średnia ruchoma (EMA) musi się gdzieś zacząć, aby w pierwszej kalkulacji użyć prostej średniej kroczącej jako EMA z poprzedniego okresu. Po drugie, oblicz mnożnik wagi. Po trzecie, oblicz wykładniczą średnią ruchomą. Poniższy wzór dotyczy 10-dniowego EMA. 10-okresowa wykładnicza średnia krocząca stosuje 18,13 wagi do najnowszej ceny. 10-okresowa EMA może być również nazywana 18,18 EMA. 20-okresowa EMA stosuje wagę 9,52 do ostatniej ceny (2 (201) 0,0952). Zwróć uwagę, że ważenie w krótszym okresie jest większe niż ważenie w dłuższym okresie czasu. W rzeczywistości waga zmniejsza się o połowę za każdym razem, gdy podwaja się średni okres kroczący. Jeśli chcesz nam konkretną wartość procentową dla EMA, możesz użyć tej formuły, aby przekonwertować ją na przedziały czasowe, a następnie wprowadzić tę wartość jako parametr EMA039: Poniżej znajduje się przykład 10-dniowej prostej średniej kroczącej z 10-dniowego arkusza kalkulacyjnego dzienna wykładnicza średnia krocząca dla Intela. Proste średnie ruchome są proste i nie wymagają wielu wyjaśnień. Średnia z 10 dni po prostu przesuwa się, gdy pojawiają się nowe ceny i spadają stare ceny. Wykładnicza średnia ruchowa rozpoczyna się od prostej wartości średniej ruchomej (22.22) w pierwszym obliczeniu. Po pierwszych obliczeniach przejmuje normalna formuła. Ponieważ EMA zaczyna się od prostej średniej kroczącej, jej prawdziwa wartość nie zostanie zrealizowana przed upływem 20 lub więcej okresów później. Innymi słowy, wartość arkusza kalkulacyjnego Excela może różnić się od wartości wykresu z powodu krótkiego okresu obserwacji. Ten arkusz kalkulacyjny cofa się tylko o 30 okresów, co oznacza, że ​​wpływ prostej średniej ruchomej miał 20 okresów na rozproszenie. StockCharts ma co najmniej 250-okresów (zwykle znacznie więcej) do swoich obliczeń, więc skutki prostej średniej ruchomej w pierwszym obliczeniu zostały w pełni rozproszone. Czynnik opóźnienia Im dłużej średnia ruchoma, tym więcej opóźnienia. 10-dniowa wykładnicza średnia krocząca będzie dość uważnie wiązać się z cenami i wkrótce nastąpi po zmianie cen. Krótkie średnie ruchome są jak łodzie motorowe - zwinne i szybkie do zmiany. Natomiast 100-dniowa średnia ruchoma zawiera wiele przeszłych danych, które spowalniają ją. Dłuższe średnie ruchome są jak cysterny oceaniczne - letargiczne i wolno się zmieniają. Aby zmienić kurs, trwająca 100 dni średnia ruchoma wymaga większego i dłuższego ruchu cenowego. Powyższy wykres przedstawia ETF SampP 500 z 10-dniową autoryzacją EMA podążającą za cenami i 100-dniowym szlifowaniem SMA. Nawet przy spadku z stycznia do lutego, 100-dniowa SMA odbyła kurs i nie została odrzucona. 50-dniowa SMA mieści się pomiędzy 10 a 100-dniową średnią kroczącą, jeśli chodzi o współczynnik opóźnienia. Proste i wykładnicze średnie ruchome Mimo że istnieją wyraźne różnice pomiędzy prostymi średnimi ruchomymi a wykładniczymi wartościami ruchomymi, jedno nie musi być lepsze od drugiego. Wykładnicze średnie kroczące mają mniejsze opóźnienie i dlatego są bardziej wrażliwe na ostatnie ceny - i ostatnie zmiany cen. Wykładnicze średnie ruchome obrócą się przed prostymi średnimi ruchomymi. Zwykłe średnie ruchome reprezentują rzeczywistą średnią cen w całym okresie. W związku z tym proste średnie ruchome mogą lepiej nadawać się do określania poziomów wsparcia lub oporu. Średnia preferencja ruchu zależy od celów, stylu analitycznego i horyzontu czasowego. Aby znaleźć najlepsze dopasowanie, osoby prowadzące wykresy powinny eksperymentować z obydwoma typami średnich kroczących oraz różnymi ramami czasowymi. Poniższy wykres pokazuje IBM z 50-dniowym SMA na czerwono i 50-dniowym EMA na zielono. Oba osiągnęły szczyt pod koniec stycznia, ale spadek EMA był ostrzejszy niż spadek SMA. EMA pojawiła się w połowie lutego, ale SMA była kontynuowana do końca marca. Zauważ, że SMA pojawił się ponad miesiąc po EMA. Długości i ramy czasowe Długość średniej ruchomej zależy od celów analitycznych. Krótkie średnie ruchome (5-20 okresów) najlepiej nadają się do krótkoterminowych trendów i obrotu. Osoby zainteresowane trendami średniookresowymi zdecydowałyby się na dłuższe średnie ruchome, które mogłyby przedłużyć okresy o 20-60. Inwestorzy długoterminowi będą preferować średnie kroczące o 100 lub więcej okresach. Niektóre ruchome średnie długości są bardziej popularne niż inne. 200-dniowa średnia krocząca jest prawdopodobnie najbardziej popularna. Ze względu na jego długość jest to wyraźnie długoterminowa średnia ruchoma. Następnie 50-dniowa średnia krocząca jest dość popularna ze względu na średnioterminowy trend. Wiele osób używających statystyk ruchomych 50-dniowych i 200-dniowych. Krótkoterminowa, 10-dniowa średnia ruchoma była dość popularna w przeszłości, ponieważ łatwo ją obliczyć. Jeden po prostu dodał cyfry i przeniósł kropkę dziesiętną. Identyfikacja trendów Te same sygnały mogą być generowane za pomocą prostych lub wykładniczych średnich kroczących. Jak wspomniano powyżej, preferencje zależą od każdej osoby. Poniższe przykłady wykorzystują zarówno proste, jak i wykładnicze średnie kroczące. Termin średnia ruchoma dotyczy zarówno prostych, jak i wykładniczych średnich kroczących. Kierunek średniej ruchomej przekazuje ważne informacje o cenach. Rosnąca średnia ruchoma pokazuje, że ceny generalnie rosną. Spadek średniej ruchomej wskazuje, że średnie ceny spadają. Rosnąca długoterminowa średnia ruchoma odzwierciedla długoterminowy trend wzrostowy. Spadająca długoterminowa średnia ruchoma odzwierciedla długoterminowy trend zniżkowy. Powyższy wykres pokazuje 3M (MMM) z 150-dniową wykładniczą średnią kroczącą. Ten przykład pokazuje, jak dobrze przenoszą się średnie, gdy trend jest silny. 150-dniowa EMA została odrzucona w listopadzie 2007 r. I ponownie w styczniu 2008 r. Zwróć uwagę, że zmiana kierunku w kierunku tej średniej ruchomej zajęła 15 minut. Te opóźniające się wskaźniki identyfikują odwrócenie tendencji w momencie ich wystąpienia (w najlepszym przypadku) lub po ich wystąpieniu (w najgorszym). MMM kontynuował spadki do marca 2009 r., A następnie wzrósł o 40-50. Zauważ, że 150-dniowa EMA pojawiła się dopiero po tym wzroście. Jednak kiedy to nastąpiło, MMM kontynuował wzrost przez następne 12 miesięcy. Średnie kroczące doskonale sprawdzają się w silnych trendach. Podwójne zwrotnice Dwie ruchome wartości średnie mogą być używane razem do generowania sygnałów zwrotnych. W analizie technicznej rynków finansowych. John Murphy nazywa to metodą podwójnego crossovera. Podwójne zwrotnice obejmują jedną względnie krótką średnią kroczącą i jedną względnie długą średnią kroczącą. Podobnie jak w przypadku wszystkich średnich ruchomych, ogólna długość średniej ruchomej określa ramy czasowe systemu. System wykorzystujący 5-dniową EMA i 35-dniową EMA zostanie uznany za krótkoterminową. System wykorzystujący 50-dniową SMA i 200-dniową SMA byłby uważany za średnioterminowy, a może nawet długoterminowy. Uparty crossover występuje, gdy krótsza średnia krocząca przekracza dłuższą średnią ruchomą. Jest to również znane jako złoty krzyż. Niedźwiedzia zwrotnica występuje wtedy, gdy krótsza średnia ruchowa przekracza średnią ruchomą. Jest to tzw. Martwy krzyż. Średnie ruchy zwrotne wytwarzają stosunkowo późne sygnały. W końcu system wykorzystuje dwa opóźniające wskaźniki. Im dłuższe okresy średniej ruchomej, tym większe opóźnienie sygnałów. Sygnały te działają świetnie, gdy pojawia się dobry trend. Jednakże, ruchomy przeciętny system crossover będzie wytwarzał wiele whipsaws w przypadku braku silnego trendu. Istnieje również metoda potrójnego crossover, która obejmuje trzy średnie ruchome. Ponownie, sygnał jest generowany, gdy najkrótsza średnia ruchowa przekracza dwie dłuższe ruchome. Prosty potrójny system crossover może obejmować 5-dniowe, 10-dniowe i 20-dniowe średnie ruchome. Powyższy wykres pokazuje Home Depot (HD) z 10-dniową EMA (zielona linia przerywana) i 50-dniową EMA (czerwona linia). Czarna linia to codzienne zamknięcie. Korzystanie z ruchomej średniej crossover spowodowałoby trzy whippaws przed złapaniem dobrego handlu. 10-dniowa EMA zerwała poniżej 50-dniowej EMA pod koniec października (1), ale nie trwało to długo, ponieważ 10-dniowy ruch powrócił powyżej w połowie listopada (2). Krzyż ten trwał dłużej, ale następny niedoszły zwrot w styczniu (3) nastąpił pod koniec listopada, w wyniku czego nastąpiła kolejna bicz. Ten niedźwiedzi krzyż nie trwał długo, ponieważ 10-dniowa EMA wycofała się ponad 50 dni kilka dni później (4). Po trzech złych sygnałach, czwarty sygnał zapowiadał mocny ruch, gdy kurs przeszedł powyżej 20. Są tu dwa dania na wynos. Po pierwsze, crossovers są podatne na whipsaw. Filtr cenowy lub czasowy może być zastosowany w celu zapobiegania biczom. Handlowcy mogą wymagać przejścia na 3 dni przed podjęciem działań lub wymagają, aby 10-dniowa EMA przesunęła się ponad 50-dniową EMA o określoną kwotę przed podjęciem działań. Po drugie, MACD może służyć do identyfikacji i kwantyfikacji tych zwrotnic. MACD (10,50,1) pokaże linię przedstawiającą różnicę między dwiema wykładniczymi ruchomymi wartościami średnimi. MACD zmienia się w pozytywny podczas złotego krzyża i ujemny podczas martwego krzyża. Oscylator cen procentowych (PPO) może być używany w taki sam sposób, aby pokazać różnice procentowe. Zwróć uwagę, że MACD i PPO są oparte na wykładniczych średnich kroczących i nie są zgodne z prostymi średnimi ruchomymi. Ten wykres pokazuje Oracle (ORCL) z 50-dniową EMA, 200-dniową EMA i MACD (50 200,1). Były cztery średniej ruchomej crossover w ciągu 2 12 lat. Pierwsze trzy spowodowały baty lub złe transakcje. Trwały trend rozpoczął się od czwartego crossovera, gdy ORCL awansował do połowy lat 20-tych. Po raz kolejny, średnie ruchome crossovery działają świetnie, gdy trend jest silny, ale generują straty przy braku tendencji. Współbieżności cen Średnie ruchome mogą być również wykorzystywane do generowania sygnałów za pomocą prostych zwrotów cenowych. Pozytywny sygnał generowany jest, gdy ceny przekraczają średnią ruchomą. Niedźwiecki sygnał generowany jest, gdy ceny spadają poniżej średniej ruchomej. Rozgraniczenia cen można łączyć w celu handlu w ramach większego trendu. Dłuższa średnia ruchoma ustawia ton dla większego trendu, a krótsza średnia ruchowa jest używana do generowania sygnałów. Można spodziewać się byczych krzyżyk cenowych tylko wtedy, gdy ceny są już powyżej dłuższej średniej ruchomej. Byłoby to zgodne z większym trendem. Na przykład, jeśli cena jest powyżej średniej ruchomej wynoszącej 200 dni, kartownicy będą koncentrować się tylko na sygnałach, gdy cena wzrośnie powyżej 50-dniowej średniej kroczącej. Oczywiście, ruch poniżej 50-dniowej średniej ruchomej poprzedzałby taki sygnał, ale takie niedźwiedzie krzyże byłyby ignorowane, ponieważ większy trend jest wyższy. Niedźwiecki krzyż sugerowałby jedynie wycofanie się z większego trendu wzrostowego. Przesunięcie powyżej 50-dniowej średniej kroczącej oznaczałoby wzrost cen i kontynuację większego trendu wzrostowego. Następny wykres pokazuje Emerson Electric (EMR) z 50-dniową EMA i 200-dniową EMA. Akcje przesunęły się powyżej i utrzymywały ponad 200-dniową średnią ruchomą w sierpniu. Spadki spadły poniżej 50-dniowej EMA na początku listopada i ponownie na początku lutego. Ceny szybko wróciły powyżej 50-dniowej EMA, aby zapewnić sygnały zwyżkujące (zielone strzałki) w harmonii z większym trendem wzrostowym. MACD (1,50,1) jest pokazane w oknie wskaźnika, aby potwierdzić krzyże cen powyżej lub poniżej 50-dniowej EMA. Jednodniowy EMA jest równy cenie zamknięcia. MACD (1,50,1) jest dodatni, gdy zamknięcie jest powyżej 50-dniowej EMA i jest ujemne, gdy zamknięcie jest poniżej 50-dniowej EMA. Wsparcie i opór Średnie ruchome mogą również działać jako wsparcie w trendzie wzrostowym i oporze w okresie spadkowym. Krótkoterminowy trend wzrostowy może znaleźć wsparcie w pobliżu 20-dniowej prostej średniej kroczącej, która jest również używana w pasmach Bollinger. Długoterminowy trend wzrostowy może znaleźć wsparcie w pobliżu 200-dniowej prostej średniej kroczącej, która jest najpopularniejszą długoterminową średnią kroczącą. Jeśli tak, 200-dniowa średnia krocząca może zaoferować wsparcie lub opór tylko dlatego, że jest tak szeroko stosowana. To prawie jak samospełniające się proroctwo. Powyższy wykres pokazuje NY Composite z 200-dniową prostą średnią kroczącą od połowy 2004 r. Do końca 2008 r. 200-dniowe wsparcie zapewniało wiele razy w trakcie zaliczki. Po odwróceniu trendu z dwupiętrową przerwą na wsparcie, 200-dniowa średnia ruchoma działała jako opór około 9500. Nie oczekuj dokładnego poziomu wsparcia i oporu ze średnich kroczących, zwłaszcza dłuższych średnich kroczących. Rynki są napędzane emocjami, co sprawia, że ​​są podatne na przeinaczenia. Zamiast dokładnych poziomów, średnie ruchome mogą służyć do identyfikacji stref wsparcia lub oporu. Wnioski Zalety stosowania średnich kroczących należy porównać z wadami. Średnie kroczące to następujące po trendach lub opóźnione wskaźniki, które zawsze będą o krok za sobą. Niekoniecznie jest to jednak złe. W końcu trend jest twoim przyjacielem i najlepiej jest handlować w kierunku tego trendu. Średnie ruchome zapewniają, że inwestor jest zgodny z obecnym trendem. Mimo że trend jest Twoim przyjacielem, papiery wartościowe poświęcają dużo czasu na zakresy transakcji, co sprawia, że ​​średnie ruchome są nieefektywne. Będąc w trendzie, średnie ruchy będą Cię utrzymywać, ale także dawać późne sygnały. Don039t spodziewać się sprzedaży na górze i kupić na dole za pomocą średnich ruchomych. Podobnie jak w przypadku większości narzędzi analizy technicznej, średnich kroczących nie należy używać samodzielnie, lecz w połączeniu z innymi uzupełniającymi się narzędziami. Za pomocą ruchomych średnich można określić ogólny trend, a następnie użyć RSI do określenia poziomu wykupienia lub wyprzedania. Dodawanie średnich kroczących do wykresów StockCharts Średnie kroczące są dostępne jako nakładka ceny na stole warsztatowym SharpCharts. Korzystając z menu rozwijanego Nakładki, użytkownicy mogą wybrać prostą średnią ruchomą lub wykładniczą średnią kroczącą. Pierwszy parametr służy do ustawiania liczby okresów. Opcjonalny parametr można dodać, aby określić, które pole cenowe powinno być użyte w obliczeniach - O dla otwartego, H dla wysokiego, L dla niskiego i C dla zamknięcia. Przecinek służy do rozdzielania parametrów. Kolejny opcjonalny parametr można dodać, aby przesunąć średnie ruchome w lewo (w przeszłości) lub w prawo (w przyszłości). Liczba ujemna (-10) przesunęłaby średnią ruchomą na lewe 10 okresów. Dodatnia liczba (10) przesunęłaby średnią ruchomą do właściwych 10 okresów. Wielokrotne średnie ruchome mogą zostać nałożone na wykres cenowy, po prostu dodając kolejną linię nakładki do stołu warsztatowego. Członkowie StockCharts mogą zmieniać kolory i styl, aby rozróżnić wiele średnich kroczących. Po wybraniu wskaźnika otwórz Opcje zaawansowane, klikając mały zielony trójkąt. Opcje zaawansowane mogą również służyć do dodawania ruchomej średniej nakładki do innych wskaźników technicznych, takich jak RSI, CCI i Volume. Kliknij tutaj, aby zobaczyć wykres na żywo z kilkoma różnymi średnimi ruchomymi. Używanie średnich kroczących za pomocą wykresów StockCharts Oto kilka przykładowych skanów, które członkowie StockCharts mogą wykorzystać do skanowania w różnych średnich ruchomych sytuacjach: Przeciążający ruchomy średni krzyż: te skany szukają zapasów z rosnącą 150-dniową prostą średnią kroczącą i wzrostem o 5 - dzień EMA i 35-dniowa EMA. 150-dniowa średnia krocząca rośnie tak długo, jak długo utrzymuje się powyżej poziomu sprzed pięciu dni. Przeciążenie występuje, gdy 5-dniowa EMA przenosi się powyżej 35-dniowej EMA na ponad średnią głośność. Niedźwiedzia średnia ruchoma: te skany szukają zapasów o spadającej 150-dniowej prostej średniej kroczącej i niedźwiedzim krzyżu 5-dniowej EMA i 35-dniowej EMA. 150-dniowa średnia krocząca spada tak długo, jak utrzymuje się poniżej poziomu sprzed pięciu dni. Niedźwiedzia krzyż występuje, gdy 5-dniowa EMA przenosi się poniżej 35-dniowej EMA na ponad przeciętną objętość. Dalsze badania Książka Johna Murphy'ego39 zawiera rozdział poświęcony ruchomym średnim i ich różnym zastosowaniom. Murphy opisuje zalety i wady średnich kroczących. Ponadto Murphy pokazuje, jak średnie ruchome współdziałają z zespołami Bollinger Bands i systemami handlu opartymi na kanałach. Analiza techniczna rynków finansowych John Murphy